向日本服軟！這也許是韓國總統文在寅這輩子最不愿意、當下卻不得不做的一件事。

    在最后期限前6個小時，韓國突然表示將暫停廢止日韓《軍事情報保護協定》（GSOMIA），同時，也暫停向世界貿易組織（WTO）提起關于日本強化出口管制措施的起訴。

    政治家果然是最好的編劇。

    2、3個月前，韓國國內還是一派“向日本說不”氛圍，不喝日本啤酒，不買日本產品，不去日本旅游……

    韓國人的抵制還是很有效果的。

    據日本財務省11月20日發布的10月貿易統計顯示，對韓國的出口同比減少23.1%，連續12個月負增長。除此之外，赴日韓國人數砍半，日韓間航班大面積取消。

    然而，180度的大轉彎說來就來。韓國一口氣撤回所有的報復措施。

    這一切是怎么發生的？日韓關系真的走向和解了么？作為中國最重要的兩個鄰國，它們關系的緩和對中國是否會產生積極影響？……

    日本示范了一次成功的“貿易戰”

    文在寅服軟，安倍絕對是最高興的。日本在基本沒做什么讓步的情況下，換來了韓國的轉變。

    這無疑是一次外交上的重要勝利。

    不要因為中美貿易摩擦，就低估了日韓貿易戰。這同樣是發生在兩個經濟、外貿大國之間的“戰爭”。論GDP，日本第3、韓國第11；論外貿總額，日本

    第4，韓國第9。

    一些細節顯露了日本的輕慢。

    韓日原本約定兩國同時公布推遲終止《韓日軍事情報保護協定》（GSOMIA）一事。然而，22日當天，韓方如約在晚6時公布，日本官方卻晚了七八分鐘。更讓韓國惱火的是，日本有媒體提前一個小時就“釋放”了日韓部分重要的磋商成果。

    猶記得在今年大阪G20峰會上，民間都期望文在寅和安倍實現會晤。結果整個峰會期間，兩國領導人的互動只有8秒握手，而安倍卻安排了和其它大多數國家領導人的單獨會面。

    文在寅身邊的安倍，特朗普身邊的安倍，氣場完全無法相提并論   

    日本對韓國的貿易戰，堪稱一次經典的外科手術式的打擊。它瞄準了韓國倚為支柱的半導體產業的薄弱環節，拿準了韓國拿不出同等殺傷力的反制手段。

    日本芯片產業雖然十多年前被韓國強勢取代，但日本卻一直控制著高性能半導體的關鍵原材料生產。

    根據國際半導體設備與材料協會（SEMI）統計，全球半導體材料約5.8萬億日元市場規模中，日本企業的份額達到50％。用于制造高性能半導體、利潤率高的尖端材料方面估計超過80％。

    以高純度氟化氫為例，許多國家都可以做到純度99.999%，而要用于高性能半導體則必須達到99.99999%以上。這需要特殊的工藝、技術，全球只有日本企業才有。事實上，日本有9成氟化氫的出口是面向韓國的。

    韓國不是沒打算自力更生或者開辟新進貨渠道，但是結果證明，這在短期內根本無法解決，而韓國經濟卻已經等不起了。

    中美貿易摩擦，早已讓韓國受傷。因為來自中國的需求減少，主要向中國出口材料的LG化學和SK化學等“化學企業”利潤減少35.6%。

    日本發起的貿易戰，對韓國經濟簡直是雪上加霜。

    韓國交易所11月18日發布了579家韓國國內上市企業2019年1～9月的合并財報。所有企業的合計營業利潤同比大幅減少38.8%，減至82.161萬億韓元。

    韓國上市企業利潤大幅下滑的主要原因是半導體存儲器的行情萎靡不振。半導體存儲器份額位居世界第1、第2的三星電子和SK海力士的營業利潤同比減少41萬億韓元。2家公司的利潤減幅占到韓國企業合計利潤減幅（約52萬億韓元）的8成。

    相比之下，日本遭受最大的損失主要是旅游和進口。

    韓國經濟研究院（下圖），曾評估了日韓對抗，對兩國經濟的影響，顯然，日本所受的影響較小。

    至于旅游業，中日關系正好，日本市場上短缺的韓國游客，很容易就能從中國那邊得到補償。而韓國當下則要面臨薩德與貿易戰的雙重夾擊。

    常去韓國淘貨的朋友最近都在抱怨，發覺整個國家正在經濟衰退邊緣試探：商店街上大量店鋪關門，活動減少，更大程度地依賴外國。一個月內兩個韓國重量級女星的相繼自殺，也被聯想成是韓國國家經濟、政治動蕩的開始。

    經濟不振，終于讓民族自尊心極強的韓國失去了強硬的主心骨，當然這不是唯一原因。

    東北亞游蕩的影子

    東北亞地緣格局中，當然不能低估了美國的影響。

    如果按照原定的劇本，日韓《軍事情報保護協定》應該在11月23日0點失效。要知道，當文在寅宣布不續約時，韓國蓋洛普做了一個民調，支持的為51％，遠遠高于反對的29％。此時，文在寅個人支持率更是高達78％！

    誰能讓這么“硬氣”的韓國人臨時變卦？只有一個國家：美國。

    2019年8月，日本政府針對用于半導體制造的氟化氫等3種材料強化了出口審查，變相等于制裁韓國。

    文在寅在多次抗議得不到響應后，憤然宣布《日韓軍事情報保護協定》到期后，就將不再續約。但這威脅到了美國在東亞圈的利益。

    日韓情報協定，是美國維系盟友關系的重要一步。這個協定是日本和韓國間為共享軍事機密而簽署的協定，簽署后，韓日兩國可“繞”過美國，直接共享包括朝鮮核和導彈項目等在內的軍事情報。

    從美國角度來看，日韓關系越緊密對美國越有利。

    美國本就在這兩個國家都有駐軍，雙方的軍事情報本來就要與美國共享，但每次都要通過美國跟另一方分享情報會削弱決策效率，而GSOMIA無疑能鞏固美國這兩位盟友的關系。所以韓國要中止GSOMIA，無疑是讓美國東北亞塌了一塊。

    所以，日本向韓國揮大棒的時候，美國一聲不吭。而當韓國要報復時，美國幾乎所有人都跳了出來，指責韓國，表示強烈失望和憂慮。美國國務卿蓬佩奧表示，“我們對韓國就情報共享協議作出的決定感到遺憾。”

    協定即將到期的最后幾周里，肉眼可見美國政府幾乎出動了所有可用的大員，利用各種場合施壓說服韓國撤回廢止的決定。

    就在上星期，韓國國家安全室的2號人物前往美國時，受到美國方面的強硬對待，美國對韓國明確警告，如果不聽從指令，美國不但會提高美國駐韓國的保護費，并且美國考慮從韓國撤出部分軍力，估計3000至4000人。

    特朗普也不忘敲竹竿，他今年數次要求韓國負擔50億美元的駐韓美軍負擔。目前，美國已經與韓國進行軍費的交涉，韓國增加了7600萬美元的負擔。

    美國縮減軍力的威脅，直接擊中了日韓國內親美派。這讓他們有一種直接暴露在北方的威脅之下的感覺，一時間反對文在寅的聲音此起彼伏。文在寅面臨的壓力可想而知。

    韓國這一鬧，讓想舒服的躲在幕后、一心想指揮小弟向前沖的美國不得不顯出原型。

    永恒的難題

    歷史，是東北亞地緣政治中的不定時炸彈，總是會被有心人加以操弄。

    不過，此次韓日貿易戰看似并非純粹的歷史問題。

    1965年，日本與韓國就韓國勞工賠償問題簽署了《日韓請求權協定》，日本方面認為日韓勞工賠償問題“完全且最終得到解決”，但文在寅并不這么認為。

    根據《請求權協定》，日本給了韓國8億美元賠償，除了協定說的5億，還多了3億援助，當時韓國的GDP才31.2億。

    只是韓國政府獲得這筆賠償金后，沒有完全支付給前勞工，而是把相當一部分給予大企業發展經濟。勞工沒有拿到錢，持續不斷地發起抗議、起訴，韓國之前政府都采取了有勞工抗議，再拿出錢來安撫的政策，直到文在寅出任韓國總統。

    先是韓國法院扣押的日本制鐵和不二越在韓國的資產。今年5月，韓國前勞工向法院提出申請，要求變賣已扣押資產。16日，韓國當地法院受理原告的申請，決定再扣押三菱重工的2項商標權和6項專利權、共計8項，總額相當于7300萬日元的資產。

    韓日矛盾由此徹底爆發。

    文在寅以高票當選韓國總統以后，推翻了日韓簽署的慰安婦相關協定，并單方面宣布解散“和解•治愈財團”（日方出資10億日元的慰問金，據說70%已經支付，也有說法是還剩5億日元），早就在日本心中埋下了不滿。

    眼看辛苦簽訂的協議被撕毀，在韓國經商的日本企業又被隨意“踐踏”，安倍不干了，強硬發起貿易戰，也就有了后來文在寅威脅不續約GSOMIA的反制。

    鬧得沸沸揚揚，如今兩方都傷了面子，韓國更是傷了里子。

    這次的暫緩其實也是一紙脆弱的承諾。文在寅強調延長《軍事情報保護協定》是“帶條件的”。今后如果日本加強對3種半導體材料的出口管制以及將韓國從優惠對象國中排除的狀況長期持續，韓國做出了再次廢棄協定的姿態。

    韓日和解，對中國而言最大的影響是，中國一直在力推的中日韓自由貿易協定談判，終于可以在一個比較和諧的氛圍中恢復了。

    2019年11月27日，中日韓自貿協定談判將在首爾舉行。由于之前三國已經簽署了《區域全面經濟伙伴關系協定》（RECP），據信將會獲得進一步進展。

    11月30日，智谷趨勢將在北京舉辦“年終演講大會”，前瞻2020年經濟大勢，告訴你明年注定要發生的巨變，私密干貨，這是年末最值得參與的財富盛宴和思想盛宴。