摘要：我國(guó)跑步機(jī)行業(yè)起步較晚，但發(fā)展迅速，尤其在2020年新冠疫情的影響下，人們居家辦公成為常態(tài)，對(duì)于家用跑步機(jī)的需求快速增長(zhǎng)，帶動(dòng)跑步機(jī)市場(chǎng)整體需求快速提升，市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，2022年中國(guó)跑步機(jī)行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)172.2億元，同比增長(zhǎng)6.11%，疫情后時(shí)代，人們對(duì)健康更加重視，運(yùn)動(dòng)健身意識(shí)快速覺醒，未來跑步機(jī)市場(chǎng)規(guī)模將繼續(xù)保持增長(zhǎng)趨勢(shì)。

一、定義及分類

跑步機(jī)是一種運(yùn)動(dòng)設(shè)備，通常由電動(dòng)機(jī)、跑步帶、跑步板和控制面板等組成，電動(dòng)機(jī)可以控制跑步帶的速度，用戶可以在跑步帶上慢跑、快跑或者走路。按動(dòng)力系統(tǒng)不同，跑步機(jī)可以分為機(jī)械跑步機(jī)和電動(dòng)跑步機(jī)；按使用環(huán)境不同，跑步機(jī)可以分為商用跑步機(jī)和家用跑步機(jī)。

二、行業(yè)政策

1、行業(yè)主管部門、監(jiān)管體制及自律組織

中國(guó)跑步機(jī)行業(yè)由國(guó)家有關(guān)部門進(jìn)行政策指導(dǎo)、支持及監(jiān)督管理，由行業(yè)協(xié)會(huì)負(fù)責(zé)行業(yè)內(nèi)的自律規(guī)范，基本遵循市場(chǎng)化發(fā)展模式。國(guó)家發(fā)展改革委員會(huì)、國(guó)家體育總局為跑步機(jī)行業(yè)的主管部門，商務(wù)部、中國(guó)海關(guān)總署等部門主要負(fù)責(zé)管理中國(guó)跑步機(jī)的進(jìn)出口業(yè)務(wù)。中國(guó)文教體育用品協(xié)會(huì)、中國(guó)體育用品業(yè)聯(lián)合會(huì)和中國(guó)輕工業(yè)聯(lián)合會(huì)等為跑步機(jī)行業(yè)的自律組織。

2、行業(yè)相關(guān)政策

近年來，國(guó)家相關(guān)部分發(fā)布《全民健身計(jì)劃（2021—2025年）》、《“十四五”體育發(fā)展規(guī)劃》、《關(guān)于推進(jìn)體育公園建設(shè)的指導(dǎo)意見》、《關(guān)于加強(qiáng)公共場(chǎng)所全民健身器材配建管理工作的意見》、《全民健身基本公共服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)（2021年版）》、《關(guān)于構(gòu)建更高水平的全民健身公共服務(wù)體系的意見》、《全民健身場(chǎng)地設(shè)施提升行動(dòng)工作方案（2023-2025年）》、關(guān)于推進(jìn)體育助力鄉(xiāng)村振興工作的指導(dǎo)意見、《關(guān)于恢復(fù)和擴(kuò)大體育消費(fèi)的工作方案》、《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（2024年本）》等一系列政策，對(duì)體育產(chǎn)業(yè)的扶持力度不斷增強(qiáng)，滿足廣大人民群眾參與體育運(yùn)動(dòng)的需求，為跑步機(jī)行業(yè)帶來發(fā)展新空間和利好趨勢(shì)，有利于跑步機(jī)行業(yè)的市場(chǎng)拓展和壯大。

三、發(fā)展歷程

中國(guó)跑步機(jī)行業(yè)經(jīng)歷了多年的發(fā)展，從最初的引進(jìn)國(guó)外技術(shù)和產(chǎn)品到逐步實(shí)現(xiàn)自主研發(fā)和生產(chǎn)，取得了顯著的成就，目前已經(jīng)成為全球跑步機(jī)制造業(yè)的重要力量之一，未來仍然有望繼續(xù)保持穩(wěn)步增長(zhǎng)，并在技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)品品質(zhì)等方面不斷取得新突破。

四、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

隨著跑步機(jī)行業(yè)的不斷發(fā)展，消費(fèi)者對(duì)健身器材的質(zhì)量、專業(yè)性等要求不斷提升。運(yùn)動(dòng)人群在選購跑步機(jī)時(shí)首要考慮的三個(gè)方面分別為質(zhì)量/品質(zhì)、實(shí)用性以及功能/專業(yè)性，而質(zhì)量/品質(zhì)、功能/專業(yè)性這兩項(xiàng)均與技術(shù)密切相關(guān)。技術(shù)工藝是跑步機(jī)行業(yè)（尤其針對(duì)中高端市場(chǎng)）賴以生存的核心競(jìng)爭(zhēng)力，而要成為一家產(chǎn)品優(yōu)質(zhì)且擁有自主研發(fā)能力的跑步機(jī)企業(yè)需要長(zhǎng)時(shí)間的經(jīng)驗(yàn)積累和工藝的持續(xù)改進(jìn)。

2、品牌壁壘

面對(duì)行業(yè)內(nèi)眾多中低端廠商的競(jìng)爭(zhēng)，品牌美譽(yù)度及市場(chǎng)影響力最終將成為影響消費(fèi)者選擇跑步機(jī)產(chǎn)品的重要因素。良好的品牌影響力體現(xiàn)了企業(yè)長(zhǎng)期的歷史積淀、豐富的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)、穩(wěn)定的產(chǎn)品質(zhì)量以及可靠的售后服務(wù)保障等。目前，跑步機(jī)行業(yè)內(nèi)的優(yōu)勢(shì)企業(yè)已在研發(fā)、生產(chǎn)、銷售及售后服務(wù)等方面形成較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，具備良好的口碑和形象，行業(yè)的新進(jìn)入者需要更大的投入才能創(chuàng)立新品牌和突破市場(chǎng)已有品牌形成的壁壘。

3、產(chǎn)品認(rèn)證壁壘

由于跑步機(jī)使用特殊性,包括我國(guó)在內(nèi)的大部分國(guó)家均對(duì)其生產(chǎn)制造執(zhí)行嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)化及認(rèn)證管理。在出口業(yè)務(wù)中，國(guó)際知名的跑步機(jī)品牌還看中包括質(zhì)量管理體系、環(huán)境管理體系、培訓(xùn)管理體系等在內(nèi)的企業(yè)管理體系是否經(jīng)過權(quán)威第三方機(jī)構(gòu)的認(rèn)證。產(chǎn)品認(rèn)證及管理體系認(rèn)證需要企業(yè)多個(gè)部門的協(xié)同配合，行業(yè)新進(jìn)入者難以在短期內(nèi)獲得相關(guān)認(rèn)證。

4、銷售渠道壁壘

跑步機(jī)的銷售依賴于銷售渠道的建立，完善的銷售渠道是跑步機(jī)企業(yè)贏得市場(chǎng)的關(guān)鍵。跑步機(jī)企業(yè)需要具備成熟的品牌、豐富的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)、優(yōu)秀的管理團(tuán)隊(duì)，并投入大量資金，經(jīng)過長(zhǎng)時(shí)間的積累才能建立起覆蓋全國(guó)的營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)并進(jìn)行有效管控。新進(jìn)企業(yè)建立完善的銷售渠道不僅需要投入巨額的資金，還需要較長(zhǎng)的建設(shè)周期，因此新進(jìn)企業(yè)很難在短時(shí)間內(nèi)獲得渠道優(yōu)勢(shì)。

5、管理能力與人才壁壘

企業(yè)管理能力和管理精細(xì)化水平?jīng)Q定了企業(yè)運(yùn)營(yíng)效率，進(jìn)而影響企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和經(jīng)營(yíng)效益。管理能力體現(xiàn)在對(duì)材料采購、產(chǎn)品設(shè)計(jì)、生產(chǎn)銷售等業(yè)務(wù)全過程的有效控制與資源的高效整合上，企業(yè)需要較長(zhǎng)時(shí)間的摸索、試錯(cuò)及改進(jìn)才能形成既適應(yīng)企業(yè)自身特點(diǎn)，又符合行業(yè)發(fā)展要求的管理體系。同時(shí)，國(guó)內(nèi)跑步機(jī)行業(yè)發(fā)展較快，對(duì)品牌運(yùn)營(yíng)、渠道開拓、產(chǎn)品設(shè)計(jì)等各類專業(yè)人才的需求日益增加，人才競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈。行業(yè)新進(jìn)入者需要更長(zhǎng)時(shí)間才能形成有效的管理體系，并建設(shè)一支專業(yè)化的人才隊(duì)伍。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

跑步機(jī)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游的參與者多為跑步機(jī)的原材料供應(yīng)商，包括鋼材、有色金屬、復(fù)合材料、五金件、包裝材料等，各上游行業(yè)在國(guó)內(nèi)發(fā)展均較為成熟，供應(yīng)充足、穩(wěn)定，行業(yè)不存在原材料緊缺的風(fēng)險(xiǎn)。下游為應(yīng)用領(lǐng)域，主要包括商用、家用等領(lǐng)域，近年來中國(guó)居民健康意識(shí)提升，健身人群不斷增多，家用跑步機(jī)市場(chǎng)需求增長(zhǎng)迅速。

跑步機(jī)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

鋼材

寶山鋼鐵股份有限公司

湖南華菱鋼鐵股份有限公司

河鋼股份有限公司

中信泰富特鋼集團(tuán)股份有限公司

北京首鋼股份有限公司

鞍鋼股份有限公司

山西太鋼不銹鋼股份有限公司

馬鞍山鋼鐵股份有限公司

有色金屬

紫金礦業(yè)集團(tuán)股份有限公司

中國(guó)鋁業(yè)集團(tuán)有限公司

銅陵有色金屬集團(tuán)股份有限公司

江西贛鋒鋰業(yè)股份有限公司

復(fù)合材料

威海光威復(fù)合材料股份有限公司

中航復(fù)合材料有限責(zé)任公司

重慶國(guó)際復(fù)合材料股份有限公司

東莞市博恩復(fù)合材料有限公司

廣東晨寶復(fù)合材料股份有限公司

五金件

寧鄉(xiāng)源盛五金件制造有限公司

上海華迪建筑五金件有限公司

浙江嘉聯(lián)精密五金配件有限公司

湖南申億精密零部件股份有限公司

蘇州市東明五金沖件有限公司

中山金穩(wěn)五金零件有限公司

上游

舒華體育股份有限公司

青島英派斯健康科技股份有限公司

喬山健康科技股份有限公司

岱宇(上海)商貿(mào)有限公司

中游

商用

家用

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）舒華體育股份有限公司

舒華體育股份有限公司是一家集產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)制造、營(yíng)銷推廣、品牌運(yùn)作于一體的規(guī)模化的制造類企業(yè)，是國(guó)內(nèi)最具實(shí)力的健身器材和展示架制造企業(yè)之一，其中，室內(nèi)健身器材主要包括跑步機(jī)、健身車、力量器械、倒立機(jī)等，2023年舒華體育跑步機(jī)產(chǎn)量、銷量和庫存量分別完成74857臺(tái)、106167臺(tái)和20728臺(tái)。

（2）青島英派斯健康科技股份有限公司

青島英派斯健康科技股份有限公司是一家專注于全品類、多系列健身器材開發(fā)制造及銷售、品牌化運(yùn)營(yíng)的健身器材品牌廠商，公司產(chǎn)品主要分為商用產(chǎn)品、家用產(chǎn)品、戶外產(chǎn)品等類別。從營(yíng)收情況來看，2023年1-9月英派斯?fàn)I業(yè)總收入已完成 6.59億元，毛利潤(rùn)2.08億元，毛利率為31.6%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

我國(guó)跑步機(jī)行業(yè)起步較晚，但發(fā)展迅速，尤其在2020年新冠疫情的影響下，人們居家辦公成為常態(tài)，對(duì)于家用跑步機(jī)的需求快速增長(zhǎng)，帶動(dòng)跑步機(jī)市場(chǎng)整體需求快速提升，市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大，2022年中國(guó)跑步機(jī)行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)172.2億元，同比增長(zhǎng)6.11%，疫情后時(shí)代，人們對(duì)健康更加重視，運(yùn)動(dòng)健身意識(shí)快速覺醒，未來跑步機(jī)市場(chǎng)規(guī)模將繼續(xù)保持增長(zhǎng)趨勢(shì)。

七、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）產(chǎn)業(yè)政策大力支持

國(guó)家為提高國(guó)民健康水平，近年來出臺(tái)多項(xiàng)政策助推跑步機(jī)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，2023年7月，體育總局發(fā)布《關(guān)于恢復(fù)和擴(kuò)大體育消費(fèi)的工作方案》，鼓勵(lì)各地因地制宜舉辦體育消費(fèi)季、線上體育消費(fèi)節(jié)等形式多樣的促消費(fèi)活動(dòng)，通過發(fā)放體育消費(fèi)券等方式廣泛吸引社會(huì)力量參與，不斷恢復(fù)和擴(kuò)大體育消費(fèi)。2023年12月，國(guó)家發(fā)展改革委發(fā)布《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（2024年本）》，鼓勵(lì)體育健身休閑活動(dòng)、體育場(chǎng)地設(shè)施建設(shè)與管理在內(nèi)的體育產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

（2）國(guó)民生活水平不斷提升

近年來，中國(guó)居民消費(fèi)水平不斷提升，據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2023年中國(guó)居民人均可支配收入達(dá)39218元，同比增長(zhǎng)6.33%；居民人均消費(fèi)支出達(dá)26796元，同比增長(zhǎng)9.20%，隨著居民收入水平和生活水平的提高，人們?cè)隗w育方面的消費(fèi)也不斷提升。同時(shí)，中產(chǎn)階級(jí)的崛起使得國(guó)內(nèi)中高端體育產(chǎn)品的消費(fèi)市場(chǎng)進(jìn)一步擴(kuò)大。中產(chǎn)階級(jí)的消費(fèi)觀念趨于理性，更注重健康化、個(gè)性化、自我增值、自我價(jià)值實(shí)現(xiàn)的實(shí)物或精神性消費(fèi)。中產(chǎn)階級(jí)的崛起及其帶來的消費(fèi)觀念變革將帶動(dòng)整體體育產(chǎn)業(yè)的消費(fèi)升級(jí)，對(duì)中高端的跑步機(jī)行業(yè)將產(chǎn)生積極的推動(dòng)作用。

（3）健身觀念日益普及

隨著生活水平的提高，人們對(duì)身體健康的重視程度日益提高，越來越多人參加到體育鍛煉當(dāng)中，尤其是經(jīng)歷了新冠疫情的洗禮，人們對(duì)健康和生活質(zhì)量的關(guān)注日益增加，越來越多的人意識(shí)到體育鍛煉的重要性，加之近年來中國(guó)政府大力推廣全民體育健身，全民健身被納入國(guó)家戰(zhàn)略層面，在國(guó)家全民健身政策的積極推動(dòng)下，中國(guó)民眾對(duì)體育運(yùn)動(dòng)的參與度顯著提高，對(duì)跑步機(jī)的需求也大大提升。

（4）互聯(lián)網(wǎng)+、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)的應(yīng)用為行業(yè)發(fā)展提供新的空間

互聯(lián)網(wǎng)+、大數(shù)據(jù)、創(chuàng)新型材料等新技術(shù)的應(yīng)用，將通過終端消費(fèi)者消費(fèi)需求的采集、智能化生產(chǎn)設(shè)備的運(yùn)用、銷售渠道的拓展等多個(gè)方面，給跑步機(jī)的產(chǎn)品設(shè)計(jì)流程、生產(chǎn)組織方式、產(chǎn)品銷售體系以及品牌運(yùn)作模式帶來深刻變革，進(jìn)而為行業(yè)發(fā)展擴(kuò)展新的空間。如：互聯(lián)網(wǎng)+、大數(shù)據(jù)的應(yīng)用推廣，將深刻改變跑步機(jī)的研發(fā)與生產(chǎn)，使得以消費(fèi)者，甚至是單個(gè)消費(fèi)者的使用需求作為跑步機(jī)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)生產(chǎn)起點(diǎn)成為可能，進(jìn)而提高產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；而互聯(lián)網(wǎng)+帶來的O2O零售模式變革將突破空間與時(shí)間對(duì)于傳統(tǒng)單一渠道限制，為跑步機(jī)企業(yè)構(gòu)建全渠道零售模式，進(jìn)而促進(jìn)銷售創(chuàng)造基礎(chǔ)條件。

（5）產(chǎn)業(yè)鏈成熟完整

經(jīng)過多年發(fā)展，我國(guó)跑步機(jī)行業(yè)已經(jīng)形成了完整的產(chǎn)業(yè)鏈，特別是在生產(chǎn)制造領(lǐng)域，積累了豐富的生產(chǎn)制造經(jīng)驗(yàn)與完善的生產(chǎn)體系。原輔材料供應(yīng)商、制造廠商、外協(xié)廠商、物流服務(wù)提供商分工明確，產(chǎn)業(yè)集群效應(yīng)凸顯。日趨成熟的生產(chǎn)技術(shù)、完整的上下游配套體系和良好的產(chǎn)業(yè)平臺(tái)，為行業(yè)發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)的保障。

2、不利因素

（1）市場(chǎng)存在惡性競(jìng)爭(zhēng)

我國(guó)跑步機(jī)市場(chǎng)空間較大，但目前市場(chǎng)尚處于培育階段，與歐美發(fā)達(dá)國(guó)家相比，尚未形成成熟的跑步機(jī)消費(fèi)文化。特別是在家用跑步機(jī)消費(fèi)市場(chǎng)，消費(fèi)者的價(jià)格敏感性較高。部分小企業(yè)抓住這一特點(diǎn)，采取了直接抄襲仿冒、產(chǎn)品惡意促銷打折等惡性競(jìng)爭(zhēng)行為,在短時(shí)間內(nèi)占領(lǐng)了一定的市場(chǎng)空間。但從長(zhǎng)期看，這些惡性競(jìng)爭(zhēng)行為將破壞行業(yè)正常的價(jià)格體系，也不利于市場(chǎng)和消費(fèi)者的培育。

（2）知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)滯后

產(chǎn)品的功能、外觀設(shè)計(jì)，品牌的形象標(biāo)識(shí)是品牌跑步機(jī)企業(yè)重要的知識(shí)產(chǎn)權(quán)。目前，行業(yè)內(nèi)抄襲產(chǎn)品設(shè)計(jì)、盜用知名品牌的侵權(quán)行為仍普遍存在。在知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)制度建設(shè)相對(duì)滯后、侵權(quán)行為打擊力度不足的情況下，企業(yè)維權(quán)行為的成本較高，亦打擊了企業(yè)開展自主研發(fā)的積極性，不利于行業(yè)自主品牌及技術(shù)創(chuàng)新的發(fā)展。

（3）國(guó)際貿(mào)易環(huán)境的不確定性

近年來，全球各國(guó)貿(mào)易保護(hù)主義勢(shì)頭加劇，國(guó)際貿(mào)易摩擦和爭(zhēng)端加劇。以美國(guó)為代表的西方發(fā)達(dá)國(guó)家開始推動(dòng)制造業(yè)回流，并提高產(chǎn)品關(guān)稅。2019年以來，美國(guó)對(duì)進(jìn)口自中國(guó)的健身產(chǎn)品關(guān)稅進(jìn)行了調(diào)整，由4.6%逐步調(diào)整為15%，自2020年2月后穩(wěn)定在7.5%。由于中國(guó)跑步機(jī)行業(yè)外銷占比較高，若國(guó)際貿(mào)易環(huán)境未來持續(xù)惡化，可能導(dǎo)致國(guó)際市場(chǎng)需求發(fā)生重大變化，進(jìn)而對(duì)行業(yè)發(fā)展造成不利影響。

八、競(jìng)爭(zhēng)格局

國(guó)外健身器材市場(chǎng)發(fā)展較早，美國(guó)歐洲主流跑步機(jī)品牌在全球范圍內(nèi)長(zhǎng)時(shí)間領(lǐng)跑。國(guó)際比較知名的跑步機(jī)品牌主要有美國(guó)的愛康、諾德士、正倫、速爾、司特拉等，歐洲的艾必齊、瑞克、泰諾健等，中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的喬山、岱宇等。不過近幾年隨著國(guó)產(chǎn)跑步機(jī)品牌的崛起，舒華、英派斯、億健、麥瑞克、小喬、佑美等國(guó)產(chǎn)品牌矩陣，也在行業(yè)內(nèi)迅速收割市場(chǎng)份額，甚至開始向國(guó)外市場(chǎng)大量出口產(chǎn)品，一時(shí)間國(guó)產(chǎn)跑步機(jī)也做到了與國(guó)外跑步機(jī)分庭抗禮的程度，2022年中國(guó)國(guó)產(chǎn)跑步機(jī)市場(chǎng)需求占比超99%，基本壟斷國(guó)內(nèi)市場(chǎng)。

九、發(fā)展趨勢(shì)

跑步機(jī)行業(yè)將繼續(xù)向智能化和互聯(lián)網(wǎng)化方向發(fā)展，智能跑步機(jī)將更加普及，配備更多的智能功能，如在線課程、健康監(jiān)測(cè)、個(gè)性化訓(xùn)練計(jì)劃等，以滿足消費(fèi)者日益增長(zhǎng)的個(gè)性化健身需求。此外，跑步機(jī)行業(yè)將更加注重產(chǎn)品的定制化和個(gè)性化，企業(yè)將根據(jù)不同用戶的需求和健身水平推出定制化的產(chǎn)品和服務(wù)，提供更加個(gè)性化的健身體驗(yàn)。另外，跑步機(jī)行業(yè)將更加注重國(guó)際化和品牌建設(shè)，中國(guó)跑步機(jī)企業(yè)將積極拓展海外市場(chǎng)，加強(qiáng)品牌建設(shè)和國(guó)際合作，提升在全球市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力。