這年頭不跨個界，都不好意思說自己是行業領軍企業。近日，踩著BATJ的腳印，滴滴也如愿攻下一張保險牌照。

    昨日傍晚，銀保監會官網掛出一則“現代財產保險(中國)有限公司變更注冊資本的批復”公告。打開附件，股權結構表中赫然新增四個股東：除家喻戶曉的聯想控股之外，還有一家與之同為第二大股東的公司——迪潤(天津)科技有限公司。

    翻閱企查查等查詢工具，不難發現，這是一家由滴滴出行全資控股的公司。滴滴雖屈居于二股東，但與外資大股東僅存1%的微弱差距，未來在公司的話語權不應小覷。

    資本逐利乃天性使然。“滴滴拿到保險牌照后，猜猜他會賣給你什么”的話題，瞬間在出行圈引爆：

    “坐飛機有延誤險，定酒店有取消險，打車為啥不能有？滴滴可能會讓它成真！”

    “滴滴平臺注冊用戶數有上億，叫車時搭售一份意外險，你買還是不買？”

    “還有那上千萬規模的網約車和注冊司機，車險、座位險、司乘意外險……光這塊保費，是否就可以喂飽這家公司了？”
或許，滴滴的算盤遠不止于此。

    5.33億做保險二股東

    原本百分之百韓資控股的現代財險(中國)有限公司(下稱現代財險)，其增資方案批復公告，昨日在銀保監會網站披露。

    增資后，現代財險的注冊資本將從5.5億元變更為16.67億元；股東數量從1家變為5家；公司屬性由外資獨資變為中外合資。

    現代財險新的股權結構表顯示：增資后，韓國現代海上火災保險株式會社仍是最大單一股東，持股比例為33%；4個新股東中，聯想控股股份有限公司、迪潤(天津)科技有限公司各持股32%，安徽易商數碼科技有限公司、寧波梅山保稅港區紅杉曜盛股權投資合伙企業(有限合伙)各持股1.5%。

    現代財險新的股權結構表顯示

數據來源：公開資料整理

    而通過增資金額、持有股份數等數據，也不難算出，上述4個新股東的出資金額分別約為：5.33億元、5.33億元、2500萬元及2500萬元。而韓國現代海上火災保險株式會社則放棄了這次增資機會。

    現代財險成立于2007年，曾是外資同行眼中的幸運兒。這家有著韓國現代汽車背景的外資財險，是北京首家外資財險公司子公司。同時也是2004年5月監管部門允許外資財險公司“分改子”(分公司升級為具有獨立法人資格的子公司)后，首家跳過分公司一級，直接由代表處升格為子公司的外資財險。

    與此前“外資壽險公司在華經營必須合資且外資持股比例不得超過50%”的規定相比，外資財險在華經營本身并不受股權比例限制，因此絕大多數外資財險在華都以獨資身份經營。外資財險謀求獨資的主要原因是，簡單的股權關系更利于業務的拓展及經營權的掌控。

    既然如此，現代財險為何又愿意放棄獨資身份？業內人士的解讀是，此舉折射出一些外資財險投資中國保險市場戰略的轉變，與其獨資“苦行”，不如背靠大佬，外資財險與中資有實力背景公司聯手經營的意愿日漸強烈。

    恰逢眼下一些跨界資本急尋金融場景落地，正好助推外資財險順利轉身。

    1992年全國只有6家保險公司，但截至2018年底，我國保險機構數量達235家，保費收入和總資產分別為3.8萬億元、18.33萬億元，保險密度2724元/人，保險深度4.22%，保險營銷員隊伍超過800萬人。保險市場規模先后超過德國、法國、英國、日本，全球排名升至第二位，在世界500強中有7家中國內地的保險公司，成為全球最重要的新興保險市場大國。

    2010-2018年中國原保險保費收入及支出情況

數據來源：公開資料整理

    2012-2018年中國保險業總資產及增長情況

數據來源：公開資料整理

    “出行+保險”=？

    那么，滴滴入股現代財險后，可以在哪些領域展開拳腳？

    多位財險業資深人士分析表示，現代財險的業務范圍可涉及車險、旅行險、意外險、責任險等，這些與滴滴在汽車出行場景里的優勢恰好形成呼應。

    1、網約車保險

    據業內人士介紹，網約車作為一種新型出行方式，與傳統營運車輛——出租車在運營風險方面有著較大區別，也不能套用私家車保險的費率條款。因此，網約車保險如沿用傳統的車險模式，將會造成混亂和不合理的困境。

    正因如此，目前大部分財險公司對網約車保險處于謹慎觀望狀態，當然也有財險公司表示正在積極探索研究。
如滴滴根據自有數據、并利用現代財險這一平臺，研發網約車專屬保險，并通過大數據等手段嚴控理賠風險，那么，網約車保險市場或大有可為。

    2、座位險

    座位險其實就是車上人員責任險，它是專門保障車上乘客(包括駕駛員)的一類責任險。是指保險車輛發生意外事故，導致車上的司機或乘客人員傷亡，保險公司將賠償治療費或事故金。

    3、司乘意外險

    覆蓋從乘客上車至目的地下車的全行程，在車輛正常行駛過程中，如不幸遇到意外事故，針對乘客產生的意外醫療、傷殘、意外死亡等費用，提供保險保障。此外，司機自接單開始，可享受與乘客相同的保險保障。

    4、打車延誤或取消險

    經過這幾年的保險知識普及，以及險種的日漸豐富，航班延誤險、酒店取消險等與旅游、商務出行相關的保險產品，相信大家已經不陌生了。

    目前，滴滴等出行平臺都已推出預約打車服務，難免會出現臨時被取消、較長時間延誤等變數。有沒有可能像飛機延誤那樣推出“打車延誤險或取消險”呢？

    業內人士分析認為，從合規性等方面來看，“打車延誤或取消險”是具備可操作性的，關鍵在于如何定價，以及消費者是否買單？

    爭搭保險場景

    尋求流量變現與獲取

    在業內人士看來，通過搭建保險場景，尋求流量變現入口，或是滴滴參股保險公司的主要目的之一。

    其實，早在去年，滴滴便已在其app端口上線了“金融服務”專區，下設貸款、大病互助、理財、保險商城、汽車金融等多個入口，顯示出其開始有意集中發力金融業務的意圖。

    “搭建金融場景，不僅限于為了流量變現，還可以通過金融業務，實現流量獲取，進而反哺主業，助其盈利。”一家保險公司高管說，在經過“燒錢”階段后，傳統的出行經營模式遇到了很大的挑戰，金融業務的布局或助其探索價值新引擎。

    當然，滴滴也并非保險領域嘗到“頭啖湯”的跨界資本。

    在此之前，早有螞蟻金服、京東、騰訊分別成功參股國泰財險、京東安聯財險、和泰人壽。此外，貴州茅臺、瀘州老窖等酒業巨頭也先后參股華貴人壽、珠峰財險。

    快遞業“三通一達”也不甘落后。申通、韻達、圓通、中通等擬聯合發起設立中邦物流保險；同時，申通還聯合新浪微博等公司，擬共同發起設立新浪人壽。不過，截至目前，未有這兩家保險公司獲批籌建的官方消息。

    部分已進入或擬進入保險業的跨界資本一覽

數據來源：公開資料整理

    這些新勢力跨界保險業的動機：一是，近年來電商、出行、快遞等行業發展迅速，延伸出的保險需求日益增多，與其交由第三方保險公司承保，不如“自保”；

    二是，這些巨頭擬借保險牌照延伸公司業務鏈，使原有主業與保險牌照形成互補、產生協同效應，培育新的盈利增長點，實現利潤的多元化和持續穩定性。

    無論是滴滴，還是BATJ，又或是快遞業巨頭，都是擁有豐富的生活及消費場景資源，同時又急需通過金融牌照落地的企業。

    跨界競爭者加速涌入保險業的大幕就此徐徐拉開，更多好戲還在后頭。上證報記者從相關渠道獲悉，還有一批傳統大消費和新興產業領域的企業，也都對保險業“垂涎三尺”。

    隨著各路資本的強悍入局，保險業“新銳”派系圖譜躍然紙上。站在“互聯網+”的風口，配備強勢的股東資源和突破傳統的營銷方式，能否促使這些后來者實現彎道超車？原本固若金湯的保險市場格局又會否因一批批“外來者”的到來而出現松動？